По традиции ETFBaza подводит оперативные итоги года на рынке БПИФ и ETF. 2022-й оказался одним из худших для российского фондового рынка. К стандартным рыночным рискам добавились санкционные.
В начале 2022 года на Мосбирже торговались 114 БПИФ от российских управляющих компаний и 24 ETF, созданных зарегистрированными за рубежом иностранными провайдерами специально для России. К началу 2023 года на торгах сохранились только 65 чисто отечественных продуктов.
Для рейтинга мы обсчитывали торгующиеся сейчас БПИФы, существующие не менее 12 месяцев. Таких оказалась 61 штука.
Из них показали годовую прибыль только 20. Выше инфляции выросли (12,19% на 26 декабря) — только один.
Лучшие по доходности фонды 2022 года
| № | Тикер | Активы | УК | Рост |
| 1 | INFL | ОФЗ-ИН | Ингосстрах | 17,0% |
| 2 | SPBC | Корп. облигации | БСПБ | 11,7% |
| 3 | SPBF | ОФЗ | БСПБ | 11,2% |
| 4 | SBMM | Денежный рынок | Первая (Сбер) | 10,6% |
| 5 | SBRB | Корп. облигации | Первая (Сбер) | 10,3% |
| 6 | RCMM | Денежный рынок | Райффайзен | 10,1% |
| 7 | SBCS | Корп. облигации, ОФЗ, денежный рынок | Первая (Сбер) | 10,1% |
| 8 | INGO | Корп. облигации | Ингосстрах | 9,9% |
| 9 | LQDT | Денежный рынок | ВИМ (ВТБ) | 9,7% |
| 10 | GPBS | Корп. облигации | ААА (Газпромбанк) | 9,5% |
| 11 | OBLG | Корп. облигации | ВИМ (ВТБ) | 9,5% |
| 12 | RCHY | ВДО | Райффайзен | 9,3% |
| 13 | GPBM | Корп. облигации | ААА (Газпромбанк) | 8,9% |
| 14 | SUGB | ОФЗ | МКБ | 8,2% |
| 15 | AKMB | ОФЗ, муницип. и корп. облигации | Альфа Капитал | 8,1% |
| 16 | AMRH | ВДО | АТОН | 6,8% |
| 17 | AMRB | ОФЗ | АТОН | 6,3% |
| 18 | TBRU | Корп. облигации | Тинькофф | 5,9% |
| 19 | BCSB | ВДО | БКС | 5,1% |
| 20 | SBGB | ОФЗ | Первая (Сбер) | 3,3% |
Безусловным лидером стал «Ингосстрах Инфляционный», запущенный в декабре 2021 года. Тикер — INFL, ISIN — RU000A1047H6.
Его стратегия состоит в покупке только государственных облигаций с индексируемым на размер инфляции номиналом (ОФЗ-ИН). Заработать на них удалось из-за скачка роста цен в первой половине года.
Это небольшой фонд с СЧА около 550 миллионов рублей. Объемы торгов даже в самые «лучшие» дни не превышали 6,8 миллиона. В результате вроде бы низковолатильные инструмент иногда сильно скачет в цене.
Остальный фигуранты рейтинга также ориентированы на консервативные инвестиции: облигации и краткосрочные долги на денежном рынке.
Напомним, в предкризисном 2021 году лучшую доходность показали фонды акций, прежде всего американских. Доходности лидеров тогда составляли от 27 до 40 процентов в рублях.
Все продукты на акции, золото и смешанные стратегии дали в 2022 году убыток. При этом стоит отметить, что значительное число фондов с зарубежными акциями оказались заморожены и не торгуются.
Из тех, кто остался, особенно подешевели БПИФы на акции зарубежных технологических компаний.
ТОП-10 самых убыточных фондов 2022 года вне зависимости от базового актива
| № | Тикер | УК | Убыток |
| 1 | MTEK | Восток-Запад | -52,2% |
| 2 | TFNX | Тинькофф | -46,2% |
| 3 | AKVG | Альфа Капитал | -43,7% |
| 4 | GROD | ДоходЪ | -41,6% |
| 5 | EQMX | ВИМ Инвестиции (ВТБ) | -39,8% |
| 6 | TRAI | Тинькофф | -39,4% |
| 7 | SBHI | Первая (Сбер) | -39,1% |
| 8 | TSOX | Тинькофф | -39,0% |
| 9 | SBMX | Первая (Сбер) | -39,0% |
| 10 | RCMX | Райффайзен | -38,1% |
Примечательна ситуация с фондом «ДОХОДЪ Индекс акций роста РФ» с тикером GROD. Портфель, в который отбирались «лучшие» по заранее определенным показателям (факторам) бумаги, дал годовой убыток почти в 42%.
Из фондов на иностранные акции лучше других показали себя «Дивидендные Аристократы США» под управлением УК «Финам Менеджемент». Падение всего примерно на 11,5%.
